Индикатор ADX

При определении тренда для дневных графиков можно использовать широко распространенный метод ADX размерностью 14 или 18 дней вместе с +DI и -DI. ADX показывает силу тренда. Чем больше ADX, тем сильнее тренд, то есть тем более сильное движение рынка имеет место. При этом надо иметь ввиду, что движение рынка может быть направлено как вверх, так и вниз, ADX не различает растущий и падающий рынки. ADX может расти, в то время как цены надают. Направление рынка можно определить, используя + DI и -D1. Если +DI выше -D1, то тренд идет вверх, если ниже - то вниз. Тренд считается хорошо выраженным, если ADX > 20. Однако некоторые авторы считают, что при хорошо выраженном восходящем или нисходящем тренде ADX не только должен быть больше 20, но и возрастать. Но в любом случае, если ADX <20, то тренд считается боковым. На рис. 1.8.3 приведен график дневных свечей швейцарского франка и 18 дневный ADX.

Для часовых свечей для вычисления ADX можно использовать те же значения, что и для дневных. При этом ADX будет давать запаздывающие сигналы. Однако если вычислять ADX по более короткому периоду, то будет много лишних пересечении или максимумов (в зависимости от того, что Вы считаете окончанием тренда). На наш взгляд АDХ для часовых свечек менее полезен, чем для дневных. Для сравнения на рис. 1.8.4. приведен график часовых свечек швейцарского франка и ADX, вычисленный по 18 часовым свечкам. На графике видно, что ADX на часовых свечках запаздывает сильнее, чем на дневных. Восходящий тренд начался 18 октября, a ADX несколько дней никак не реагирует на это.

Рис. 1.8.3. Швейцарский франк и 18 - дневный ADX. 

 Для ADX проведена сигнальная линия на уровне 20

Рис. 1.8.4. Часовой швейцарский франк и 18-часовой ADX

Индикатор RAVI

В качестве трендового индикатора порекомендуем также индикатор, введенный Т.Чандом - RAVI (Range Action Verification Index). Он построен на другом принципе, нежели АDХ. Чанд предлагает 13-недельную SMA как основу индикатора. Она представляет квартальные (3 месяца = 65 рабочих дней) настроения рыночных масс по поводу стоимости. Короткая средняя составляет 10% от длинной и равна округленно семи, В MetaStock  этот индикатор можно записать в следующем виде:

RAVI = 100*(SMA(7) - SMA(65)) / SMA(65)

Т.Чанд рекомендует следующие справочные линии для индикатора: плюс-минус 0.3 процента, либо плюс-минус 0.1%

Puc. 1.8.5. Индикатор RAVI  на часовых свечках швейцарского франка

процент (в зависимости от рынка). При пересечения индикатором верхней справочной линии вверх, считается, что начался тренд вверх. При пересечении индикатором нижней справочной линии вниз считается, что начался тренд вниз. Тренд вверх считается сохраняющимся, пока линия RAVI продолжает расти. Тренд вниз, соответственно - пока RAVI продолжает падать. Как только индикатор разворачивается к нулевой линии - считается, что тренд прекратился, начался канал. Но если индикатор вновь развернется, не войдя в промежуток между справочными линиями, считается, что тренд возобновился.

Сам по себе предложенный индикатор весьма прост и почти идентичен Ценовому Осциллятору и МАCD. Уникальным является использование показателя схождения-расхождения курса в качестве трендового указателя, обращая внимание именно на расхождение, а не на пересечение средних.

Если рассмотреть метод построения АDХ, то можно отметить, что этот индикатор имеет два сглаживания. RAVI имеет одно сглаживание. Это делает указанный индикатор более чутким и с указанными значениями он раньше предупреждает о начале и об окончании тренда, нежели восемнадцатидневный ADX. На рис. 1.8.5. приведен график RAVI для часовых свечей швейцарского франка. Справочные линии проведены на уровне +0.3%. Хорошо видно, что когда RAVI расположен между сигнальными линиями, рынок находится в боковом тренде.